Epargne logement : bonne stratégie pour un achat dans plus de 10 ans ?
Pour mettre de côté en vue d’acheter un logement ou d’effectuer des travaux, le PEL Plan d’Épargne Logement est a priori le produit bancaire parfait. Il permet de se constituer une épargne tout en ouvrant droit à des conditions préférentielles pour l’obtention d’un prêt.
Mais à ce jour, en 2021, le PEL perd de son attractivité en raison de son taux de rendement faible d’une part, et de son taux d’emprunt bancaire élevé d’autre part. Pour autant, faut-il le dénigrer pour un projet immobilier à réaliser dans 10 ans ? Éléments de réponse…
Rappel : fonctionnement du Plan d’épargne logement
Le PEL est ouvert à toute personne physique, même mineure, dans la limite d’un PEL par personne. À l’ouverture, il nécessite un versement initial de 225 euros au minimum.
Il doit ensuite être approvisionné chaque année de la somme de 540 euros minimum, grâce à des versements périodiques de 45 euros par mois (ou 135 euros par trimestre, ou 270 euros par semestre).
Des versements ponctuels sont acceptés, mais ils ne doivent pas empêcher d’atteindre le plafond du PEL, fixé à 61 200 euros grâce aux versements périodiques. Autrement dit, vous devez verser pendant 10 ans 45 euros par mois soit 5 400 euros au minimum.
C’est à l’issue de 10 années que les versements deviennent impossibles, même si votre PEL continue de produire des intérêts pendant 5 ans. Le taux d’intérêt du PEL est fixé à 1 % depuis l’année 2016, et permet d’obtenir un prêt de 92 000 euros maximum au taux prédéterminé de 2,2 %.
Le PEL est-il encore intéressant ?
Avec un taux de rémunération de 1 % et une flat tax de 30 %, le PEL ne rémunère au final qu’à hauteur de 0,7 %, soit à peine davantage qu’un livret A, alors que l’épargne y est bloquée au minimum les 4 premières années.
Pour optimiser ce placement si votre TMI Tranche Marginale d’Imposition est faible ou nulle, pensez à choisir l’option d’imposition sur le barème des impôts sur le revenu afin de ne payer que les prélèvements sociaux à hauteur de 17,2 %.
De plus, sachez que tout retrait effectué sur le PEL entraîne la clôture du plan et vous fait donc perdre les avantages acquis.
Cependant, les PEL anciens, avec un taux de rémunération de 2 % ou plus, ont tout intérêt à être conservés par l’investisseur car ils rémunèrent correctement sans prise de risque.
De même, les PEL ouverts entre mars 2011 et décembre 2017 ouvrent le droit à une prime versée par l’État pour la souscription d’un crédit immobilier de 5 000 euros minimum. Celle-ci est d’un montant de 1 000 euros, voire 1 525 euros maximum si elle contribue à l’acquisition d’un logement performant au niveau énergétique.
Ouvrir un PEL pour souscrire un crédit immobilier en 2031, une bonne idée ?
Selon nous, les anciens PEL doivent être conservés, dans la limite des 15 années entraînant de facto la clôture du plan, soit parce que leur taux de rémunération est attractif, soit parce qu’ils ouvrent le droit à une prime de l’État.
En revanche, les nouveaux PEL ne représentent pas d’intérêt particulier, ni pour leur niveau de rémunération, ni pour leur taux d’intérêt lié au crédit immobilier. Ils pourraient néanmoins se révéler judicieux si les taux d’emprunt venaient à remonter significativement dans les 10 prochaines années, au-delà des 2,2 %.
Malgré tout, c’est un pari incertain, et valable seulement pour les contribuables ayant un projet immobilier dans un horizon assez lointain. Un manque de visibilité qui, selon nous, ne justifie pas l’acceptation d’une rémunération basse pour un placement à long terme.
Ainsi, le PEL est détrôné à long terme par des placements plus rémunérateurs, comme l’assurance vie, le PEA Plan d’Épargne en Actions, qui ont le mérite de proposer une réelle plus-value dans 10 ans, malgré le risque qu’ils représentent.
Dossiers similaires
-
Gestion locative : seul ou via une agence ? Avantages et Inconvénients Il est possible de gérer seul la gestion locative d’une maison ou d’un appartement dont on est propriétaire ou de confier cette tâche à un mandataire. Chaque solution présente des avantages...
-
Loyer impayé : quelles démarches effectuer ? Chaque année, bon nombre de propriétaires de logements sont confrontés à des soucis de loyers impayés. Si la plupart de ces problématiques ne reflètent pas de malhonnêteté de la part du...
-
Démembrement de propriété : définition et fonctionnement On parle de démembrement de propriété pour désigner le fait de partager la pleine propriété, en particulier d'un bien immobilier, entre un usufruitier et un nu-propriétaire. Le premier dispose...
-
Les espaces verts : indispensables autour d'un bien immobilier Les espaces verts peuvent avoir un impact direct sur le prix d’un bien immobilier, même si ce n’est pas le critère numéro un. La préservation des espaces verts dans les zones résidentielles...
-
Expulsion locative : quel fonctionnement ? Que dit la loi ? En être obligé à expulser son locataire en raison de loyers impayés, voici sans doute la pire hantise de nombreux propriétaires bailleurs. Car la procédure d’expulsion n’est agréable pour...
-
Permis de construire : de quoi est composé le dossier ? Les dates et délais Avant de vous lancer dans des travaux, vous aurez peut-être besoin de déposer une demande de permis de construire. Ce document administratif, délivré par la mairie, permet à l’administration...
-
Quels recours si le constructeur de ma maison est en faillite ? De nombreux Français font appel à un constructeur de maison pour bâtir leur future habitation sur un terrain qui leur appartient. Ces professionnels de la construction de maisons individuelles se...
-
House manager : quel est ce nouveau métier où on délègue la gestion de sa maison ? House manager, soit, en français, gestionnaire de maison privée, est un nouveau métier dont les missions sont principalement destinées à alléger les particuliers de toutes les charges...
-
La location-vente immobilière : quel fonctionnement ? Avantages et inconvénients La location-vente immobilière est une solution proche de la LOA (location avec option d’achat). Aussi appelée location-accession, ce procédé permet de devenir propriétaire sans apport...
-
Donner sa part d’un bien immobilier : quelle procédure et obligations ? Il est tout à fait possible de transmettre un bien immobilier à un proche de votre choix. La donation de parts d’un bien immobilier peut être faite de votre vivant ou décidée par...
-
10 conseils pour fidéliser son locataire Vous avez investi dans un immeuble de rapport et louez des appartements pour faire fructifier votre capital. Sachez que pour avoir les meilleures chances que votre investissement soit rentable, il...
-
Le droit de passage : principe, qui le décide, comment le contester ? Le droit de passage est une des servitudes les plus usuelles. Il s’agit d’un type de servitude discontinue, puisque c’est l’homme qui en a l’usage. Le droit de passage régit les relations...